炒股入门基本知识

2016-11-07 17:29

炒股是个既能轻松赚钱,又时髦高雅的职业。要怎么进入这个行列呢?需要对应的炒股知识。以下是由小编整理关于炒股入门基本知识的内容,提供给大家参考和了解,希望大家喜欢!

炒股入门基本知识——选股应当考虑六条标准

股谚说:选势不如选股。这充分说明了选股的重要性。好的股票不只是要在涨势中保持上涨势头,更为重要的是在跌势中具有抗跌性,逆市上升。目前在我国深沪交易所上市的股票总共有1000多只,并且还不断有新股上市。面对众多的股票,怎才才能选择到值得投资的股票呢?根据我国的实际情况,选股应当考虑以下几条标准:

1.业绩优良的股票。

无论何种市场,业绩优良是股票上涨的根本因素。因此在选股时尽量选择每股税后利润0.4元以上、市盈率在30倍以下具有成长性的股票。

2.成长性好,业绩递增或从谷底中回升的股票。

具体可以考虑那些主营业务突出,业绩增长率在30%以上或有望超过30%的股票,对于明显的高速成长股,其市盈率可以适当放宽。

30行业独特或国家重点扶持的股票。

这些股票往往市场占有率较高,在国民经济中起到举足轻重的地位,其市场表现也往往与众不同。

4.公司规模小,每股公积金较高,具有扩盘能力的股票。

在一个行业中,当规模扩大到一定的程度时,成长速度便会放慢,成为蓝筹股,保持相对稳定的业绩。而规模较小的公司,为了达到规模效益,也就有股本大幅扩张的可能性。因此那些股本较小,业绩较好,发行溢价较高,从而每股公积金较高的股票(尤其是新股)应是投资者首选的股票。

5.价位与其内在价值相比或通过横向比较,有潜在的升值空间。

在实际交易中,应当尽量选择那些超跌的股票,因为许多绩优成长股往往也是从超跌后大幅度上扬的。

6.适当考虑股票的技术走势。

选择那些接近底部(包括阶段性底部)或刚起动的股票,尽量避免那些超跌的正在构筑头部(包括阶段性头部)的股票。

炒股入门基本知识

炒股入门基本知识——SAR的算法

假设参数为(N,2,20)

首先要确定是涨势还是跌势,并且得出起算点。有多种不同的确定方法,这里略过。

一、涨势中算法

1.涨势中第一步,假设时间段是t

那SAR(t)等于前面N个时间段(即,t-N,……,t-1时间段)中的最低价格。

如果SAR(t)大于t时间段的最低价L(t),则发生跳转,在下一个时间段时进入跌势;

如果SAR(t)不大于t时间段的最低价L(t),在下一个时间段时进入涨势第二步;并且,极值Ep(t)等于最近N个时间段(即t-N+1,……,t时间段)的最高价格;Af(t)=0.02。

2.涨势中的第二步,时间段是t+1

SAR(t+1)=SAR(t)+Af(t)*(Ep(t) – SAR(t))。

如果SAR(t+1)大于t+1时间段的最低价L(t+1),则发生跳转,在下一个时间段时进入跌势;

如果SAR(t+1)不大于t+1时间段的最低价L(t+1),,进入涨势下一步;并且,极值Ep(t+1)等于最近N个时间段(即t-N+2,……,t+1时间段)的最高价格;如果该时间段的最高价,即H(t+1)比前面N个时间段(即,t-N+1,……,t)的最高价高,则AF(t+1)=AF(t)+0.02,否则,AF(t+1)=AF(t)。

3.接下来,在后面的时间段t+2,t+3,……,上重复涨势第二步中的算法,直到发生跳转为止。另外,AF的最大值是0.2。

二、跌势中的算法

1.跌势中第一步,假设时间段是t

那SAR(t)等于前面N个时间段(即,t-N,……,t-1时间段)中的最高价格。

如果SAR(t)小于t时间段的最高价H(t),则发生跳转,在下一个时间段时进入涨势;

如果SAR(t)不小于t时间段的最高价H(t),在下一个时间段时进入跌势第二步;并且,极值Ep(t)等于最近N个时间段(即t-N+1,……,t时间段)的最低价格;Af(t)=0.02。

2.跌势中的第二步,时间段是t+1

SAR(t+1)=SAR(t)+Af(t)*(Ep(t) – SAR(t)).

如果SAR(t+1)小于t+1时间段的最高价H(t+1),则发生跳转,在下一个时间段时进入涨势;

如果SAR(t+1)不小于t+1时间段的最高价L(t+1),,进入跌势下一步;并且,极值Ep(t+1)等于最近N个时间段(即t-N+2,……,t+1时间段)的最低价格;如果该时间段的最低价L(t+1),比前面N个时间段(即,t-N+1,……,t)的最低价低,则AF(t+1)=AF(t)+0.02,否则,AF(t+1)=AF(t)。

3.接下来,在后面的时间段t+2,t+3,……,上重复跌势第二步中的算法,直到发生跳转为止。另外,AF的最大值是0.2。

市场上的SAR算法有许多中,大体结构和上面的算法差不多,但在下面的某个或某几个方面和上面的算法不同。由于涨势和跌势中的算法都是对称的,下面只说明在涨势中不同之处。

一、第一步中的SAR(t)的确定算法不同。有的算法是把前一个波段(即前面的整个跌势波段)中的最低价格作为SAR(t)的值。

(下面假设当前时间段是t+m时间段。)

二、EP的确定算法不同。有的算法是把从t时间段到t+m时间段,即本波涨势(即本个上涨波段)中到t+m时间段为止的所有时间段,的最高价格作为EP(t+m);还有的算法是把t+m时间段的最高价作为EP(t+m)。

三、加速因子调整的触发条件不同。有的算法是是当本时间段中的最高价H(t+m)大于本波涨势中前面所有时间段中的最高价时,调整加速因子;有的算法是当当本时间段中的最高价H(t+m)大于本波涨势中前一个时间段中的最高价H(t+m-1)时,调整加速因子。

四、跳转的时间不同。上面的算法中,当t+m时间段的SAR(t+m)大于t+m时间段的最低价L(t+m)时,在下一个时间段发生跳转,即在下一个时间段进入跌势;而有的算法是当t+m时间段中的价格小于SAR(t+m)时,立刻(马上)发生跳转,即在t+m时间段就进入跌势,这时SAR(t+m)的值也发生了变化,按照跌势中第一步中的算法来确定。

五、加速因子调整的时间不

同。上面的算法中,如果在t+m时间段满足了调整加速因子的触发条件,在计算SAR(t+m)时仍然使用调整前的加速因子来计算,而将调整后的加速因子用于SAR(t+m+1)的计算。有的算法是,如果在t+m时间段中的某个时间点上满足了调整加速因子的触发条件,那就立刻使用调整后的加速因子来计算SAR(t+m),也就是说, SAR(t+m)马上发生了变化。(还有一种算法似乎是前面两中算法的折中,有两个条件:(1)计算本波涨势中第二时间段SAR(t+1)时的加速因子一定是0.02;(2)计算某时间段SAR(t+m)的加速因子与计算前一时间段SAR(t+m-1)的加速因子之差小于等于0.02。当t+n时间段中(在这里使用t+n是为了与t+m区别开来,以免混淆或误解;这里的t+n也是指当前时间段)某时间点的价格大于本波涨势中前面所有时间段中的最高价时,如果满足前面两条件,马上调整加速因子并计算新的SAR(t+n),否则就在计算完本时间段的SAR(t+n)之后(实际上就是对SAR(t+n)不做改变)再调整加速因子,并用于下一个时间段的SAR(t+n+1)的计算。)

实际观察

一、文华财经软件在计算涨势第一步中的SAR(t)时,是将前面的跌势波段中的最低价作为SAR(t)的值。

二、文华财经在计算涨势第二步中的SAR(t+1)时,所用的加速因子都是0.02。